화요일, 골드만삭스는 ABB LTD (ABBN:SW) (NYSE: ABB)에 대한 입장을 조정하여 주식 등급을 매수에서 중립으로 하향 조정했으며, 목표가는 CHF52.00으로 유지했습니다. 투자 회사의 애널리스트는 주식의 상당한 재평가와 마진 개선을 등급 변경의 주요 요인으로 언급했습니다.
애널리스트에 따르면, ABB에 대한 이전의 매수 등급은 회사가 중압 (MV) 및 프로세스 자동화 부문에 의해 추진되는 섹터 대비 높은 유기적 성장을 달성할 것이라는 기대에 기반했습니다. 또한, ABB의 높은 투자자본수익률(ROIC)과 마진 확대 가능성이 시장에서 충분히 인식되지 않았다고 판단되었습니다.
지난 4년 동안 ABB는 상당한 마진 개선을 보였으며, 이는 주식 가치 평가의 변화로 이어졌습니다. 회사의 주식은 12개월 선행 EV/EBIT 기준으로 섹터 대비 1% 할인 거래에서 현재 34% 프리미엄 거래로 전환되었습니다.
애널리스트의 변경되지 않은 12개월 목표가 CHF52는 현재 주가에서 약 6%의 소폭 상승 여력을 시사합니다. 이 평가는 최근 실적 이후 주식의 성장 잠재력과 시장 위치에 대한 새로운 관점을 반영합니다.
골드만삭스의 중립 등급으로의 하향 조정은 ABB 주식에 대한 더욱 신중한 전망을 시사하며, 이전의 성장 기대와 시장의 저평가가 현재 주가에 크게 반영되었음을 나타냅니다.
다른 최근 소식으로, ABB Ltd의 3분기 실적 보고서는 주문이 예상치와 일치했지만 매출은 3% 하회하는 등 혼조세를 보였습니다. 그러나 운영 EBITA는 19.0%의 마진으로 예상치를 1% 상회했습니다. ABB는 2024년 가이던스를 조정하여 비교 가능한 매출 성장 전망을 약 5%에서 5% 미만으로 낮추었지만, 운영 EBITA 마진 전망은 약 18%에서 18% 이상으로 소폭 상향 조정했습니다.
최근 여러 애널리스트 회사들이 ABB에 대해 의견을 제시했습니다. 모건 스탠리는 언더웨이트 등급을 유지하고 목표가를 CHF 45.00으로 상향 조정했으며, ABB가 2026년 그룹 마진 목표 19%를 달성할 수 있을지에 대해 우려를 표명했습니다. Citi는 중립 등급을 유지하고 목표가를 CHF49.00으로 설정했으며, 생산성 개선과 향후 수익 증가 가능성을 언급했지만 단기적인 순환적 도전도 강조했습니다. JP모건도 중립 입장을 유지했으며, Jefferies는 CHF50.00의 목표가로 홀드 등급을 유지했습니다.
전략적 측면에서, ABB는 Emobility 전기 차량 충전 부문의 일부 매각을 검토 중인 것으로 알려졌으며, 글로벌 DC 고속 충전 사업은 유지하면서 중국 DC 및 글로벌 AC 사업 매각을 고려하고 있습니다. 이러한 최근 발전들이 ABB의 재무 전망과 전략적 이니셔티브에 영향을 미치고 있습니다.
InvestingPro 인사이트
InvestingPro의 최근 데이터는 골드만삭스의 ABB 하향 조정에 대한 추가적인 맥락을 제공합니다. 2024년 2분기 기준 회사의 지난 12개월 매출은 $23.77 million이며, 같은 기간 동안 -5.55%의 우려스러운 매출 성장률을 보였습니다. 이는 이전에 매수 등급을 지지했던 강력한 성장률 유지에 어려움이 있음을 시사하는 골드만의 더욱 신중한 입장과 일치합니다.
InvestingPro 팁은 ABB의 매출 성장이 둔화되고 있음을 강조하며, 이는 회사의 변화하는 성장 역학에 대한 애널리스트의 견해를 뒷받침합니다. 또한, ABB의 주가는 지난 1년간 -14.53%의 총 수익률로 상당한 하락을 보였으며, 이는 시장이 골드만의 하향 조정에 맞춰 기대치를 조정하고 있음을 나타냅니다.
더 포괄적인 분석을 원하는 투자자들을 위해 InvestingPro는 ABB에 대한 20개의 추가 팁을 제공하여 회사의 재무 건전성과 시장 위치에 대한 더 깊은 이해를 제공합니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.