KKR은 최근 북미 사모펀드인 북미 펀드 XIV를 위해 약 200억 달러의 투자자를 모집하고 있습니다. 3월 말 현재 5억 7,800만 달러의 자산을 운용하고 있는 이 회사는 어려운 자금 조달 시장에 직면해 있습니다. 투자자들은 사모펀드의 낮은 수익률과 리파이낸싱 및 기업 매각을 복잡하게 만드는 높은 이자율의 영향으로 주저하는 모습을 보이고 있습니다.
뉴욕에 본사를 둔 이 회사는 이달 초부터 투자자들을 대상으로 펀드를 마케팅하기 시작했으며, 10%대의 내부수익률(IRR)을 목표로 하고 있습니다. 또한 매년 펀드 자본의 20~25%를 투자할 계획입니다. 익명을 요구한 소식통이 공개한 자금 모금 과정의 세부 사항은 사모펀드의 현재 역학 관계를 잘 보여줍니다.
2017년에 출시된 KKR의 이전 북미 펀드는 3월 말 기준 20.5%의 순 IRR을 달성하여 일부 경쟁사를 능가하는 성과를 거두었습니다. 칼라일 그룹의 2018년 북미 펀드는 8%, 베인 캐피털의 2017년 펀드는 9월 말 기준 17.1%의 순 IRR을 기록했습니다. 190억 달러 규모의 KKR의 북미 펀드 XIII은 투자 기간 3년 만에 자본의 64%를 집행하여 일관된 투자 전략을 보여주고 있습니다.
미국 바이아웃 펀드 모금은 둔화되어 2024년 1분기에 90건이 마감되어 550억 달러를 모았으며 이는 전년 대비 57% 감소한 수치입니다. KKR의 CFO인 Robert Lewin은 이달 초 TD Cowen 금융 서비스 서밋에서 어려운 시장을 인정하면서도 상황이 개선되고 있다고 언급했습니다.
KKR은 2022년 초부터 2024년 1분기까지 약 1,800억 달러를 모금했습니다. 또한, 이 회사는 일반적으로 고위 경영진에게만 제공되던 주식을 북미 지역 포트폴리오 회사의 평직원에게도 제공하기로 약속했습니다. 산업 부문 투자에서 시작된 이 이니셔티브는 전 세계로 확대되어 포트폴리오 기업의 매출 증가, 생산성 향상, 이직률 감소로 이어진 것으로 알려졌습니다. KKR의 공동 설립자 헨리 크라비스는 이 프로그램을 통해 직원 1인당 평균 17만 5천 달러의 추가 수입이 발생했다고 언급했습니다.
로이터 통신이 이 기사에 기여했습니다.이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.