목요일, Barclays는 풍력 터빈 제조업체인 Nordex SE (NDX1:GR) (OTC: NRDXF)에 대한 커버리지를 시작하며, 주식에 대해 동일 가중치 투자의견을 부여하고 목표가를 15.10유로로 설정했습니다. 이 투자은행은 회사가 강력한 유럽 시장을 활용할 수 있는 잠재력과 미국 시설 재가동으로 인한 추가 생산량을 강조했습니다.
애널리스트는 Nordex가 2024년 말까지 저마진 레거시 계약을 완료함에 따라 비용 압박이 감소할 수 있다고 지적했습니다. 또한, 화물 비용 인플레이션의 잠재적 완화와 중국으로부터의 지속적인 수입 디플레이션 혜택이 2025년까지 회사의 재무 건전성에 긍정적으로 기여할 수 있다고 언급했습니다.
이러한 낙관적인 견해에도 불구하고, Barclays는 Nordex가 직면할 수 있는 잠재적 과제들도 지적했습니다. 여기에는 중국 풍력 OEM(Original Equipment Manufacturers)들과의 치열한 경쟁과 Siemens Energy의 시장 재진입이 포함됩니다. 더불어, 이 투자은행은 Nordex의 미국 사업과 관련된 잠재적 IRA(Inflation Reduction Act) 크레딧에 대해 주의를 표명하며, 보증 충당금 부담으로 인해 2025년 자유 현금흐름(FCF) 창출이 시장 예상치에 미치지 못할 수 있다고 제안했습니다.
Barclays는 Nordex의 마진 회복 스토리에 대한 잠재력을 인정하면서도, 회사의 실적에 영향을 미칠 수 있는 리스크를 간과해서는 안 된다고 강조하며 입장을 요약했습니다. 새로 설정된 15.10유로의 목표가는 Nordex의 전망에 대한 Barclays의 균형 잡힌 시각을 반영합니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.