킨더 모건(NYSE: KMI)은 2023년 3분기 주당 순이익이 안정적이었으며 EBITDA가 전년 동기 대비 2% 증가했다고 보고했습니다. 회사는 30억 달러 규모의 South System Expansion 4 프로젝트를 발표하고 천연가스 수요의 상당한 증가를 예상한다고 밝혔습니다.
주요 요점:
• 3분기 주당 순이익은 안정적, EBITDA는 전년 동기 대비 2% 성장
• 연간 전망: 2023년 대비 EBITDA 5% 성장, EPS 9% 성장 예상
• 30억 달러 규모의 South System Expansion 4 프로젝트 발표
• 프로젝트 백로그 51억 달러로 증가
• 주당 0.2875달러의 분기 배당금 선언, 2023년 대비 2% 증가
회사 전망
• 향후 5년간 25 Bcf/일 시장 성장 예상
• LNG 수출, 전력 생산, 멕시코 수출의 지속적인 성장 예상
• 연간 20억 달러의 자본 지출 예상, 프로젝트 수요에 따라 증가 가능성
긍정적 하이라이트
• 천연가스 운송량 2% 증가, 집하량 5% 증가
• 이번 분기 백로그에 4억 5천만 달러의 신규 프로젝트 추가
• 부채 대 EBITDA 비율 4.1배, 예산 예상과 일치
• 연초 이후 순부채 1억 5천만 달러 감소
부정적 하이라이트
• 미국 법원 결정으로 Cumberland 프로젝트 건설 중단
• Agua Dulce 지역 LNG 프로젝트 지연 가능성
Q&A 하이라이트
• 회사는 현금 흐름에서 연간 25억 달러의 성장 자본 지출 자금 조달 가능
• 발전소에 직접 가스 솔루션 제공 탐색 중
• 허가 및 법적 장애물을 효과적으로 극복할 준비 완료
킨더 모건은 강력한 3분기 실적을 보고하고 대규모 확장 프로젝트를 발표하며 미드스트림 부문에서의 지속적인 성장을 위한 포지셔닝을 하고 있습니다. 회사의 30억 달러 규모 South System Expansion 4 프로젝트는 1.2 Bcf/일의 용량 증대를 목표로 하며, 텍사스의 GCX 시스템 신규 확장도 계획되어 있습니다.
Rich Kinder 회장은 LNG 수출, 전력 생산, 멕시코 수출 증가로 인한 천연가스 수요에 대해 낙관적인 견해를 표명했습니다. 회사는 향후 5년간 총 25 Bcf/일의 시장 성장을 예상하고 있습니다.
킨더 모건의 프로젝트 백로그는 38억 달러에서 34% 증가한 51억 달러로 늘어났습니다. 이러한 성장은 전력, 산업 프로젝트, 저장 분야의 기회에 기인합니다. 회사는 연간 약 20억 달러의 자본 지출 전망을 유지하고 있으며, 프로젝트 수요에 따라 증가할 가능성이 있습니다.
이사회는 주당 0.2875달러의 분기 배당금을 선언했으며, 이는 2023년 대비 2% 증가한 수치입니다. 킨더 모건은 317억 달러의 순부채와 4.1배의 부채 대 EBITDA 비율로 분기를 마감했으며, 이는 예산 예상과 일치합니다.
실적 발표 컨퍼런스 콜에서 경영진은 다양한 프로젝트와 전략 계획에 대해 언급했습니다. Mississippi Crossing 프로젝트는 동남부 시장으로의 가스 운송 개선을 목표로 하며, Trident 프로젝트는 Port Arthur의 LNG 회랑에 초점을 맞추고 있습니다. 회사는 또한 새로운 CO2 플러딩에 1억 5천만 달러를 승인했으며, 일일 5,000배럴의 추가 생산 증가를 예상하고 있습니다.
킨더 모건은 Cumberland 프로젝트 건설을 중단시킨 최근 미국 법원 결정 등 일부 과제에 직면해 있습니다. 회사는 규제 기관과 협력하여 허가를 방어할 계획입니다.
전반적으로 킨더 모건은 여러 대규모 프로젝트와 천연가스 수요 성장에 대한 긍정적인 전망을 바탕으로 미드스트림 부문 내 전략적 위치에 대해 자신감을 유지하고 있습니다.
InvestingPro 인사이트
킨더 모건(NYSE: KMI)의 최근 재무 성과와 전략적 이니셔티브는 InvestingPro의 데이터를 통해 더욱 명확해집니다. 회사의 시가총액은 552억 9천만 달러로, 미드스트림 에너지 부문에서의 중요한 위치를 반영하고 있습니다.
InvestingPro 데이터에 따르면 킨더 모건은 4.61%의 강력한 배당 수익률을 유지하고 있으며, 이는 회사의 분기 배당금 인상 발표와 일치합니다. 이는 KMI가 6년 연속 배당금을 인상했다는 InvestingPro 팁으로 뒷받침되며, 성장 전략과 함께 주주 수익에 대한 약속을 보여줍니다.
회사의 P/E 비율 22.94는 투자자들이 미래 성장을 가격에 반영하고 있음을 시사하며, 이는 킨더 모건의 천연가스 수요에 대한 낙관적인 전망과 상당한 프로젝트 백로그와 일치합니다. 이 가치 평가 지표는 KMI가 52주 최고치 근처에서 거래되고 있다는 InvestingPro 팁과 함께 고려해야 하며, 이는 회사의 전망에 대한 시장의 신뢰를 반영합니다.
킨더 모건의 2024년 2분기 기준 최근 12개월 매출은 153억 6천만 달러였으며, 총이익률은 49.67%였습니다. 이 수치들은 회사의 재무 건전성과 운영 효율성을 보여주며, 30억 달러 규모의 South System Expansion 4 프로젝트와 같은 대규모 프로젝트를 자금 조달할 수 있는 능력을 뒷받침합니다.
추가적인 InvestingPro 팁은 KMI 주식이 일반적으로 낮은 가격 변동성으로 거래된다고 언급하며, 이는 에너지 부문에서 안정성을 추구하는 투자자들에게 매력적일 수 있습니다. 이 특성은 회사의 안정적인 배당 정책과 천연가스 인프라에 대한 장기 성장 계획과 잘 부합합니다.
더 포괄적인 분석에 관심이 있는 독자들을 위해 InvestingPro는 킨더 모건에 대한 13개의 추가 팁을 제공하여 회사의 재무 상태와 시장 성과에 대한 더 깊은 통찰력을 제공합니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.