수요일, Piper Sandler는 First Bank (NASDAQ: FRBA)에 대한 재무 전망을 조정하여 목표가를 기존 $18.00에서 $17.00로 낮췄습니다. 그러나 이 회사는 해당 주식에 대한 Overweight 등급을 유지했습니다. 이번 조정은 First Bank의 3분기 실적 발표 이후 이루어졌습니다. 보고된 주당순이익(EPS)은 $0.32였으나, 증권 손실과 은행 소유 생명보험(BOLI) 포트폴리오 구조조정을 고려하면 핵심 EPS는 $0.34로 약간 높았습니다. 하지만 이는 Piper Sandler의 예상치 $0.41과 시장 컨센서스 $0.40에 미치지 못했습니다.
실적 발표 다음 날 은행 주가는 하락했습니다. 그 이후 First Bank의 성과는 NASDAQ Bank Index에 비해 약 5% 뒤처졌습니다. 순이자마진(NIM)이 13 베이시스 포인트 감소한 3.49%로 압축되고, 경영진이 향후 안정적인 마진을 전망한 것이 주가 부진의 요인으로 여겨집니다.
Piper Sandler는 처음에 2025년 말 NIM을 3.75%로 예상했으나, 이는 이전 컨센서스와 일치했습니다. 그러나 이제 회사는 2025년 4분기 NIM을 3.53%로 예상하며 전망을 수정했습니다. 하향 조정에도 불구하고, Piper Sandler는 First Bank 보고서의 긍정적인 측면을 언급했습니다. 여기에는 대출 및 예금 성장의 회복, 매우 깨끗한 신용, 그리고 예상되는 안정적인 비용 기반이 포함됩니다.
다른 최근 소식으로, First Bank는 2024년 3분기 실적 발표에서 대출과 예금의 상당한 증가를 보고했습니다. 은행의 대출 성장은 약 $90 million이었고, 예금은 $82 million 증가했습니다. 상업 및 산업 대출이 이 성장의 주요 동력이었으며, 대출 증가의 약 60%를 차지했습니다. 분기 순이익은 마진 압축으로 인해 $8.2 million 또는 희석주당 $0.32로 약간 낮아졌습니다.
순이자 수익의 소폭 감소에도 불구하고, First Bank는 대차대조표 최적화를 실행하고 디지털 뱅킹 노력을 확대했습니다. 은행은 수익률이 낮은 증권 $12 million을 매각하고 수익성을 위해 $20 million의 새로운 BOLI 정책을 재구성했습니다. 비이자 비용은 높은 OREO 비용의 영향으로 $18.6 million으로 증가했습니다.
이상이 First Bank의 최근 동향입니다. 은행은 새로운 온라인 계좌 개설 플랫폼으로 디지털 뱅킹을 강화하고 지점 존재감을 확대하고 있습니다. 경영진은 순이자마진 회복과 대출 성장 유지에 대해 신중하게 낙관적입니다. 그들은 최근 연방준비제도의 금리 인하 이후 예금 비용을 면밀히 모니터링하고 있습니다.
InvestingPro Insights
InvestingPro의 최근 데이터는 First Bank (NASDAQ: FRBA)의 재무 상태와 시장 성과에 대해 추가적인 통찰을 제공합니다. Piper Sandler의 목표가 하향 조정에도 불구하고, First Bank 주식은 매력적인 밸류에이션 수준에서 거래되고 있는 것으로 보입니다. 회사의 P/E 비율은 8.95로, InvestingPro Tips 중 하나가 강조한 바와 같이 단기 수익 성장 잠재력에 비해 상대적으로 낮습니다.
또한, First Bank는 2024년 3분기 기준 지난 12개월 동안 34.1%의 강력한 매출 성장을 보여주었습니다. 41.62%의 영업이익률과 함께 이러한 견고한 성장은 실적 보고서에서 언급된 도전에도 불구하고 은행이 운영을 효과적으로 관리해왔음을 시사합니다.
InvestingPro Tips는 또한 First Bank가 올해 수익성을 유지할 것으로 예상되며, 이는 Piper Sandler가 언급한 깨끗한 신용과 예상되는 안정적인 비용 등의 긍정적인 측면과 일치합니다. 그러나 회사가 낮은 총이익률로 어려움을 겪고 있다는 점은 향후 분기에 주목해야 할 요소일 수 있습니다.
더 포괄적인 분석을 원하는 투자자들을 위해 InvestingPro는 First Bank에 대한 5가지 추가 팁을 제공하여 회사의 재무 건전성과 시장 위치에 대한 더 깊은 이해를 제공합니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.