금요일, Metcash Ltd. (MTS:AU) (OTC: MHTLY) 주식은 Jefferies가 매수에서 보유로 등급을 하향 조정하면서 변화를 겪었습니다. 이와 함께 Jefferies는 Metcash의 목표가를 기존 AUD4.10에서 AUD3.40으로 조정했습니다. 이러한 등급 및 목표가 변경은 회사의 최근 실망스러운 업데이트, 특히 하드웨어 부문의 부진한 실적에서 비롯되었습니다.
애널리스트는 하드웨어 부문의 운영 레버리지 감소를 지적하며, 이는 건설 활동 침체로 인해 기업 매장의 높은 마진 거래 판매에 부정적인 영향을 미쳤다고 설명했습니다. 하향 조정에도 불구하고, 애널리스트는 하드웨어 및 공구 부문의 장기적 잠재력을 인정했습니다. 그러나 현재 상황은 계속 악화되고 있으며, Metcash의 수익 저점이 더 깊어질 수 있다는 우려가 있습니다.
애널리스트에 따르면 Metcash의 밸류에이션은 여전히 매력적입니다. 그럼에도 불구하고 식품 및 주류 부문도 어려움이 가중되고 있어 더욱 신중한 입장을 취하기로 결정했습니다. 현재 이 회사는 주식 등급을 재고려하기 전에 비즈니스 사이클의 반등 징후를 기다리는 관망적 접근법을 취하고 있습니다.
수정된 목표가 AUD3.40은 Metcash의 단기 재무 성과에 대한 회사의 재조정된 기대치를 반영합니다. 애널리스트의 코멘트는 회사의 특정 영역에서의 장기 전망은 여전히 유효하지만, 현재의 역풍이 더 보수적인 투자 전망을 정당화할 만큼 충분히 중요하다는 것을 시사합니다.
Metcash Ltd.의 투자자와 이해관계자들은 회사가 하드웨어와 식품 및 주류 부문 모두에서 설명된 과제들을 헤쳐나가는 과정을 주의 깊게 지켜볼 것입니다. 시장은 또한 향후 밸류에이션과 주가 실적에 영향을 미칠 수 있는 사이클 변화의 징후를 찾고 있을 것입니다.
다른 최근 소식으로, JP모건은 Metcash Ltd.의 목표가를 기존 AUD4.30에서 AUD4.50으로 상향 조정했습니다. 이는 5월부터 9월 초까지 Metcash의 영업 실적 검토 결과, 개선이 있었기 때문입니다. 특히, 회사의 Independent Hardware Group (IHG)와 Total Tools 부문은 거래 하드웨어 부문의 주의에도 불구하고 덜 부정적인 성장을 경험했습니다.
Metcash의 식품 및 주류 부문은 꾸준한 성장을 보여왔으며, 슈퍼마켓 부문은 담배 판매를 제외하고 Woolworths와 Coles와 같은 업계 경쟁사들과 대등한 실적을 보였습니다. 또한, 주류 부문은 Endeavour 소매와 Coles Liquor의 실적을 능가했습니다.
Superior, Bianco, Alpine을 포함한 최근의 인수는 Metcash의 전체적인 성장에 긍정적인 영향을 미쳤습니다. 이러한 발전으로 인해 약간의 수익 수정이 이루어졌고, 이에 따라 JP모건은 회사 주식에 대한 Overweight 등급을 유지하게 되었습니다.
수정된 목표가 AUD4.50은 자원, 은행, 보험 부문을 제외한 시장의 주가수익비율 재평가를 반영합니다. 이 새로운 목표는 회사의 최근 발전을 고려할 때 Metcash의 실적과 시장 위치에 대한 JP모건의 자신감을 강조합니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.