TYSONS CORNER, Va. - 비트코인 투자 전략과 기업용 분석 소프트웨어로 유명한 마이크로스트래티지(NASDAQ:MSTR)가 전환사채 판매를 완료하여 10억 1천만 달러를 조달했습니다. 이번 거래에는 초기 구매자들의 옵션 전액 행사로 인한 1억 3,500만 달러의 추가 채권이 포함되었으며, 목요일에 최종 마무리되었습니다.
2028년 만기인 이 채권은 0.625%의 이자율을 가지며, 반기별로 이자가 지급됩니다. 첫 지급은 2025년 3월 15일로 예정되어 있습니다. 이 채권은 선순위 무담보 채무이며, 조기 상환, 환매 또는 전환되지 않는 한 2028년 9월 15일에 만기가 됩니다. 마이크로스트래티지는 2027년 12월 20일 이후 회사 주가와 관련된 특정 조건 하에서 현금으로 채권을 상환할 수 있습니다.
채권 보유자는 2027년 9월 15일 또는 근본적인 변화가 있을 경우 마이크로스트래티지에 원금과 발생 이자를 합한 금액으로 채권 매입을 요구할 권리가 있습니다. 채권은 마이크로스트래티지의 재량에 따라 A등급 보통주, 현금 또는 이들의 조합으로 전환될 수 있으며, 초기 전환율은 1,000달러 원금당 5.4589주로 설정되어 있습니다. 이는 최근 평균 주가 대비 40% 프리미엄을 나타냅니다.
발행 비용을 제외한 순수익은 약 9억 9,740만 달러입니다. 마이크로스트래티지는 이 자금을 2028년 만기 6.125% 선순위 담보부 채권 5억 달러 전액 상환과 추가 비트코인 구매, 그리고 기타 일반 기업 목적으로 사용할 계획입니다. 2024년 9월 26일로 예정된 담보부 채권 상환으로 담보로 사용된 약 69,080 비트코인이 해제될 예정입니다.
이번 발행은 1933년 증권법의 Rule 144A에 따라 적격 기관 투자자들을 대상으로 이루어졌습니다. 채권과 전환 시 발행될 수 있는 마이크로스트래티지의 A등급 보통주는 증권법이나 주 증권법에 따라 등록되지 않았으며, 등록이나 해당 요건의 적용 면제 없이는 미국 내에서 제공되거나 판매될 수 없습니다.
이 발행의 완료는 보도자료를 기반으로 하며, 채권의 판매 제안이나 매수 권유를 구성하지 않습니다. 선순위 담보부 채권의 상환이 설명된 대로 또는 전혀 완료될 것이라는 보장은 없습니다.
다른 최근 소식으로, 마이크로스트래티지는 강한 투자자 관심을 반영하는 일련의 재무적 움직임을 발표했습니다. 회사는 2028년 만기 전환사채 사모 발행 규모를 8억 7,500만 달러로 확대했으며, 구매자들에게 최대 1억 3,500만 달러의 추가 구매 옵션을 제공했습니다. 예상 순수익은 약 8억 6,410만 달러이며, 추가 채권이 전액 구매될 경우 최대 9억 9,740만 달러에 이를 것으로 예상됩니다. 이 자금은 2028년 만기 6.125% 선순위 담보부 채권 5억 달러 상환과 추가 비트코인 구매에 사용될 예정입니다.
마이크로스트래티지는 또한 6억 달러 이상의 선순위 전환사채 발행이 성공적으로 이루어질 경우 2028년 만기 6.125% 선순위 담보부 채권 5억 달러를 전액 상환할 계획입니다. 또한, 회사는 비트코인 보유량을 확대하여 약 11억 1천만 달러에 18,300 비트코인을 추가로 구매했으며, 이로써 총 보유량은 약 244,800 비트코인에 이르게 되었습니다.
분석가들은 이러한 발전에 대해 의견을 제시했습니다. Canaccord Genuity는 마이크로스트래티지 주식에 대해 매수 등급을 유지했지만, 최근 비트코인 실적으로 인해 목표가를 185.00달러에서 173.00달러로 낮췄습니다. Barclays와 Cantor Fitzgerald는 회사의 전략적 비트코인 투자를 이유로 비중확대 등급을 부여했습니다.
AWS Marketplace에 AI 기반 분석 플랫폼인 MicroStrategy ONE for Government를 출시했음에도 불구하고, 회사는 2분기에 제품 라이선스에서 클라우드 서비스 구독으로의 전환으로 인해 총 매출이 전년 대비 7% 감소했다고 보고했습니다. 이상이 마이크로스트래티지와 관련된 최근 동향입니다.
InvestingPro 인사이트
마이크로스트래티지(NASDAQ:MSTR)는 비트코인 투자와 기업용 분석 소프트웨어에 전략적 초점을 맞추고 있으며, 이는 최근의 재무적 움직임에서도 잘 드러납니다. 회사의 활동을 고려할 때, InvestingPro의 특정 지표와 팁들은 마이크로스트래티지의 미래 전망을 고려하는 투자자들에게 추가적인 맥락을 제공합니다.
InvestingPro 데이터에 따르면, 마이크로스트래티지의 시가총액은 281억 1천만 달러로, 주로 비트코인 투자 전략으로 알려진 회사로서는 상당한 규모의 평가액입니다. 2024년 2분기 기준 최근 12개월 동안 75.9%의 높은 매출총이익률을 기록했지만, 같은 기간 동안 회사의 매출은 -3.92% 성장률을 보이며 약간의 감소세를 보였습니다. 이는 회사가 매출에서 이익을 효율적으로 창출하고 있지만, 전체적인 매출은 증가하지 않고 있음을 나타냅니다.
수익성 측면에서 회사의 상황은 도전적으로 보입니다. 2024년 2분기 기준 최근 12개월 동안의 조정 P/E 비율은 -133.27로, 투자자들이 주당 손실을 겪고 있으며 회사가 현재 순이익을 창출하지 못하고 있음을 시사합니다. 이는 InvestingPro 팁 중 하나인 "분석가들이 올해 마이크로스트래티지가 수익성을 달성할 것으로 예상하지 않는다"는 내용과 일치하며, 잠재적 투자자들에게 우려 사항이 될 수 있습니다.
또한, InvestingPro 팁은 회사의 주가 변동성이 매우 높다는 점을 강조하고 있습니다. 이는 성장 기회와 안정성을 모두 찾는 투자자들에게 양날의 검이 될 수 있습니다. 데이터 기준일 기준으로 1년 주가 총수익률이 297.85%라는 점은 지난 1년간 높은 수익률을 보였지만, 동시에 주가 가치의 큰 변동 가능성을 시사합니다.
더 깊이 있는 분석에 관심 있는 투자자들은 회사의 재무 건전성과 주가 실적에 대한 추가적인 InvestingPro 팁을 찾을 수 있습니다. 현재 11개의 추가 InvestingPro 팁이 제공되어 있어 마이크로스트래티지의 재무 상태에 대한 더 포괄적인 이해를 제공할 수 있습니다.
이러한 지표들이 마이크로스트래티지의 미래에 어떤 의미를 갖는지 더 자세히 알아보고 싶은 분들은 InvestingPro의 회사 전용 페이지에서 추가 인사이트를 확인할 수 있습니다: https://kr.investing.com/pro/MSTR.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.