대한항공의 해외 채권이 모집금액의 세 배를 웃도는 투자 수요를 확보했다. 산업은행이 원리금 지급보증을 제공한 덕분에 우량 채권 수요가 몰렸다는 분석이다.
29일 투자은행(IB)업계에 따르면 대한항공이 3억달러(약 3600억원)어치를 보증채권 발행하기 위해 전날 진행한 수요예측(사전 청약)에 아시아 및 유럽 기관투자가 70곳이 11억달러(약 1조3300억원) 규모로 참여했다. 발행작업은 산업은행, 크레디트스위스, UBS가 주관했다.
뛰어난 대외 신인도를 갖춘 산은의 지급보증으로 투자자들의 관심을 끄는 데 성공했다는 평가다. 글로벌 신용평가사들은 이번 채권의 신용등급을 산은과 같은 ‘AA’로 매겼다. 한국 정부 신용도와도 같은 등급으로 10개 투자적격등급 상위 세 번째에 해당한다.
한국의 우량 기업 채권은 최근 수년간 글로벌 채권시장에서 상대적으로 높은 인기를 자랑해왔다. 신용도가 우량하면서 미국, 유럽, 일본 등 주요 선진국 채권보다 다소 높은 금리를 기대할 수 있어서다. 이번 보증채권의 금리는 3년 만기에 연 2.12%로 정해졌다. 미국 국채금리에 0.7%포인트를 더한 값이다. 대한항공이 지난달 말 국내에서 발행한 같은 만기 무보증채권의 금리인 연 3.23%와 비교하면 1.1%포인트 정도 낮다.
김진성 기자 jskim1028@hankyung.com
대한항공, 셀프체크인 전용수하물위탁 카운터 확대
대한항공·아시아나 이코노미승객 '셀프체크인 카운터' 이용해야
'금리 인하' 맞췄던 채권시장, 이번엔 동결에 베팅