목요일, Loop Capital은 Louisiana-Pacific Corp (NYSE:LPX)의 주가 목표를 $100에서 $117로 상향 조정하면서 주식에 대한 보유 등급을 유지했습니다. 이 회사는 Louisiana-Pacific의 강력한 실적, 특히 사이딩 사업에서 전년 대비 15% 증가한 물량과 6% 상승한 가격을 인정했습니다.
회사의 3분기 실적은 유리한 제품 믹스와 29.3%의 사이딩 조정 EBITDA 마진으로 강화되었으며, 이는 전년 대비 870 베이시스 포인트 상승한 수치입니다. 이러한 개선은 부분적으로 작년 Dawson Creek 공장의 프레스 재건으로 인한 일회성 혜택 때문이었습니다.
2024년 강력한 3분기 이후, Louisiana-Pacific은 2024 회계연도 조정 EBITDA 가이던스를 $655 million에서 $675 million 범위로 상향 조정했으며, 이는 이전에 예상했던 $580 million에서 $620 million 범위에서 크게 증가한 수치입니다. 수정된 전망은 사이딩 매출 성장률을 이전에 예상했던 14-16%에서 17%로 상향 조정했으며, 약 25%의 세그먼트 조정 EBITDA 마진을 예상하고 있습니다.
Louisiana-Pacific의 경영진은 신규 주택 및 수리 및 리모델링(R&R) 최종 시장에서의 유기적 성장과 시장 점유율 확대로 인해 내년에도 사이딩 제품에 대한 지속적인 수요에 대해 자신감을 표명했습니다. 지속적인 수요에 대비하여 회사는 2025 회계연도에 새로운 사이딩 생산능력 확장 프로젝트를 시작할 계획을 발표했습니다.
최근의 주가 상승에도 불구하고 Loop Capital은 Louisiana-Pacific에 대해 보유 등급을 유지하기로 결정했습니다. 그러나 이 회사는 새로 추정된 2025 회계연도 EBITDA $635 million의 13배 평가를 반영하여 목표가를 상향 조정했습니다. 애널리스트의 코멘트는 Louisiana-Pacific의 인상적인 분기 실적을 강조했으며, 이는 주로 사이딩 사업 성과에 의해 주도되었습니다.
다른 최근 뉴스에 따르면, Louisiana-Pacific Corporation은 2024년 3분기에 강력한 실적을 보고했으며, 순매출은 $722 million을 기록했습니다. 회사의 사이딩 사업은 상당한 상승세를 보였으며, 이는 Oriented Strand Board (OSB) 가격 하락을 상쇄하는 데 도움이 되었습니다. 실적 발표에서는 또한 사이딩 매출에서 기록적인 $123 million의 EBITDA를 달성했으며, 이는 22% 증가한 수치입니다. 또한 분기 동안 $91 million을 주주들에게 환원했습니다.
회사는 4분기 사이딩 매출이 9-10% 증가할 것으로 예상하며, 연간 매출은 약 $1.55 billion에 이를 것으로 전망하고 있습니다. 신규 주택 건설 시장이 둔화되고 있음에도 불구하고, Louisiana-Pacific은 2025년에 140만 채의 단독 주택 착공을 예상하며 희망적인 전망을 유지하고 있습니다. 또한 회사의 남미 모듈러 주택에 대한 전략적 투자도 점진적으로 물량 성장을 촉진할 것으로 예상됩니다.
그러나 회사는 도전과제도 없지 않습니다. OSB 가격 하락은 회사에 $88 million의 부정적인 영향을 미쳤습니다. 4분기 OSB EBITDA 가이던스는 가격이 안정적일 것으로 가정하고 $15 million에서 $25 million 사이로 설정되었습니다. 또한 4분기 사이딩 매출은 정상적인 계절적 패턴에 맞춰 13% 감소할 것으로 예상됩니다.
이러한 도전에도 불구하고, Louisiana-Pacific은 성장과 마진 확대에 대해 낙관적이며, 향후 2년 동안 사이딩 생산능력에 상당한 투자를 계획하고 있습니다. 회사의 BuilderSeries 제품은 건설업체들 사이에서 신뢰를 얻고 있으며, 이는 높은 마진의 제품 판매에 기여하고 있습니다. 이러한 최근의 발전은 Louisiana-Pacific이 시장 역학을 탐색하고 사이딩 사업 확장에 전략적으로 집중하고 있음을 보여줍니다.
InvestingPro 인사이트
Louisiana-Pacific Corp의 강력한 실적은 InvestingPro의 실시간 데이터와 인사이트로 더욱 뒷받침됩니다. 회사의 시가총액은 $7.6 billion으로, 건축 자재 산업에서 상당한 존재감을 보여주고 있습니다.
InvestingPro 팁에 따르면 Louisiana-Pacific은 적극적으로 자사주를 매입하고 있으며, 7년 연속 배당금을 인상했습니다. 이는 회사의 재무 건전성과 주주 수익에 대한 경영진의 자신감을 보여줍니다. 이는 기사에서 언급된 회사의 긍정적인 전망 및 상향 조정된 가이던스와 일치합니다.
회사의 P/E 비율 18.67은 성장 전망을 고려할 때 합리적인 가치평가를 시사합니다. 또한 Louisiana-Pacific의 지난 12개월 매출은 $2.92 billion에 달했으며, 같은 기간 동안 11.07%의 주목할 만한 매출 성장을 기록했습니다. 이러한 성장은 기사에서 보고된 사이딩 사업의 강력한 실적과 일치합니다.
InvestingPro 데이터는 또한 지난 12개월 동안 59.19%의 인상적인 EBITDA 성장을 보여주며, 이는 회사의 2024 회계연도에 대한 상향 조정된 EBITDA 가이던스를 뒷받침합니다. 20.42%의 영업이익률은 Louisiana-Pacific의 운영 효율성을 더욱 강조합니다.
더 포괄적인 분석을 원하는 투자자들을 위해 InvestingPro는 Louisiana-Pacific Corp에 대한 19개의 추가 팁을 제공하여 회사의 재무 상태와 시장 성과에 대한 더 깊은 이해를 제공합니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.