헤지펀드의 전체 포지티브 시장 노출도는 2024년 4월 말 228%로 전월의 168%에서 상승하는 등 낙관적 전략이 강화되고 있습니다.
Jefferies의 애널리스트에 따르면 이러한 수준의 포지티브 익스포저는 2023년 4월 이후 가장 높은 수치입니다.
분석가들은 "이를 달성하기 위해 전체 마이너스 시장 노출도도 한 달 전 -0.68%에 비해 -128%로 증가했습니다."라고 말했습니다.
Jefferies는 또한 장기적으로 꾸준히 성장하는 산업, 특히 기술 및 의료 부문에 대한 투자가 크게 증가했다고 지적했습니다.
"헤지펀드는 헬스케어 부문에 대한 투자를 크게 늘려 포트폴리오 비중이 한 달 전의 15.1%에서 21.1%로 증가했습니다. 기술 부문에 대한 투자 비율은 27.1%에서 29.7%로 증가했습니다."라고 보고서는 밝혔습니다.
또한 헤지펀드는 일반적으로 안전하다고 여겨지지만 성장 가능성이 낮은 채권의 대안으로 여겨지는 섹터에 대한 투자를 축소했습니다. 필수소비재에 대한 투자는 2.9%에서 -1.4%의 마이너스 포지션으로 감소했습니다. 유틸리티에 대한 투자는 1.4%에서 -0.14%로, 부동산은 -0.3%에서 -0.5%로 감소했습니다.
S&P 500 지수는 6월에도 상승세를 이어갔지만 모든 투자 포트폴리오가 그 성과를 따랐던 것은 아니라고 Jefferies는 보고했습니다.
'가장 인기 있는 롱'과 '우버 크라우드' 포트폴리오의 연초 이후 수익률은 각각 24.7%와 28.9%로 S&P 500 지수보다 양호한 성과를 보였습니다. 반면 마이너스 시장 포지션에 집중하는 포트폴리오는 성과가 좋지 않아 '인기 숏' 포트폴리오는 연초 이후 1.8%의 수익률에 그쳤고, 플러스에서 마이너스로 전환한 종목은 0.8% 증가에 그쳤습니다. 또한 마이너스에서 플러스 시장 포지션으로 전환한 포트폴리오는 6월에 부진한 성과를 보였으며, 현재까지 0.5%의 소폭 상승에 그쳤다고 투자 은행은 관측했습니다.
또한 고성장이 예상되는 주요 종목으로 구성된 '스위트 16' 포트폴리오의 구성에도 큰 변화가 있었습니다.
분석가들은 "포트폴리오가 성장성 중심 주식에 더 집중되었음에도 불구하고 투자자들은 전체 포트폴리오에서 Sweet 16의 비중을 4월 말 41.7%에서 39.5%로 줄였습니다."라고 언급했습니다. "그럼에도 불구하고 스위트 16은 S&P 500 지수에서 33.7%를 차지하므로 이 투자자들은 지수보다 이 그룹에 5.8% 더 많이 투자하고 있습니다."
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 작성 및 번역되었으며 편집자의 검토를 거쳤습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.