(2019년 1월 15일 작성된 영문 기사의 번역본)
골드만삭스(NYSE:GS)는 1월 16일 수요일 시장 개장전에 2018년 4분기 실적을 발표할 예정이다. 시장 예상은 주당 수익(EPS)는 $5.60이고 매출은 79억 달러이다.
이 투자은행과 주식은 말레이시아의 1MBD(1말레이시아개발유한공사)라고 알려진 국부 펀드의 채권 발행 과정에 거래에 두명의 전직 골드만삭스 직원들이 사기 혐의가 있다는 보도 이후 일련의 부정적인 뉴스 기사에 시달려왔다. 골드만 주식은 그 뉴스 이후 그날 2.65% 하락하였다.
지난 몇 달간 주식은 18% 하락하였다. 그러나 크리스마스 이후 주가가 회복하기 시작하였다. 투자자들이 이 스캔들을 이미 잊고 그 다음을 보는 것이 가능할까?
주가의 움직임은 현재 부정적인 뉴스보다는 전체 시장의 향방에 더 연결되어 있는 듯하다. 전체 시장이 크리스마스 이후의 반등으로 주가가 상승하였고 2월 이후 거의 평형에 거래되고 있다.
이 거래 패턴은 페넌트형의 보합국면을 만들었다. 이는 지속형 패턴이고 상승 돌파로 완성이 된다. 노트: 최근 레인지인 저점 $151.70에서 1월 8일의 고점 $178.10 까지—$26.08 또는 17.19% 상승—의 가격 움직임은 골드만이 속한 다우존스산업평균지수의 10.6% 상승보다 더 올랐다. 크리스마스 직전의 급락으로 부터의 반등이 11월 이후의 하락추세선 위로 가격을 올렸다. 이는 주요 주가지수들도 보이지 못한 것이다.
이 모든 요인들이 페넌트 패턴의 상승 돌파를 주시하고 $200대가 목표가 될 수 있다. 이는 페넌트 패턴을 형성한 일시 하락이 새로운 투자자를 유입시키고 보합국면에 앞서서 급격한 가격 움직임을 반복하게 한다.
거래 전략
보수적인 트레이더들은 3월 12일 기록한 최고가 $275.35 이후 장기 하락추세선을 뚫는 단기 상승추세를 기다릴 것이다. 현재 이점은 $220에 위치하고 있다.
보통의 트레이더들은 결정적인 상승 돌파를 기다릴 것이다.
적극적인 트레이더들은 페넌트 패턴의 상승 경향에 따라 지금 매입 포지션을 취하고 긍정적인 실적발표를 기대할 것이다. 주의: 일시적인 가격 하락(슬리피지) 기간 동안은 손절매가 비효율적이다.
거래 사례:
- 진입: $180
- 손절매: $178
- 리스크: $2
- 목표치: $186
- 리워드: $6
- 리스크-리워드 비율: 1:3