금요일, 루프 캐피탈은 바이두 (NASDAQ:BIDU) 주식에 대한 전망을 조정하여 회사의 목표 주가를 이전 $ 155에서 $ 130로 낮추고 여전히 매수 등급을 추천합니다.
이 회사의 결정은 바이두가 수익화를 위해 노력함에 따라 수익원에 영향을 미칠 것으로 예상되는 genAI 검색 기술의 우선 순위를 정하는 전략적 변화를 반영합니다.
루프 캐피털의 재평가는 1분기 실적 발표 이후 바이두의 주가가 20% 하락한 이후에 이루어졌습니다. 이러한 하락세는 같은 기간 S&P 500 지수가 4% 상승한 것과 대조적입니다.
루프 캐피털은 바이두의 주가가 하락한 것은 주당 76달러에 달하는 상당한 순현금과 투자금을 고려할 때 바이두의 기업 가치가 재평가된 것으로 해석할 수 있다고 설명합니다.
또한 루프 캐피털은 바이두의 가치 평가 배수를 수정하여 genAI 검색을 포함한 핵심 광고 사업에는 5배의 수익 배수를, 클라우드 서비스 사업에는 3배의 수익 배수를 적용했습니다.
최근의 변동성과 압도적인 주주 수익률에도 불구하고 루프 캐피털은 바이두의 AI 진출이 향후 더 큰 재평가를 위한 잠재적 촉매제가 될 것으로 보고 있습니다.
이 회사는 특히 더 매력적인 밸류에이션을 가진 다른 기업들과 비교했을 때 투자자들에게 덜 매력적으로 보이는 과도기 속에서 바이두가 직면한 어려움을 인정합니다.
그러나 루프 캐피털은 바이두의 가치와 AI 분야의 기회 확대에 대해 긍정적인 전망을 유지하며, 이는 장기적으로 바이두의 시장 입지를 강화할 수 있을 것으로 기대하고 있습니다.
그 밖의 최근 뉴스에서 바이두는 여러 애널리스트의 주목을 받았습니다. Susquehanna는 현재의 거시경제적 어려움 속에서 AI 기술의 장기적인 성장 가능성을 언급하며 목표 주가를 135달러로 하향 조정했지만, 바이두에 대한 긍정적인 전망을 유지했습니다.
한편, 바클레이스는 바이두의 1분기 실적 회복세와 GenAI 콘텐츠 통합을 통한 잠재적 성장에 주목하며 목표주가를 133달러로 유지했습니다.
UBS는 또한 2024년 클라우드 매출이 전년 대비 17.6% 성장할 것으로 예상하고 AI 관련 매출이 크게 증가할 것으로 전망하면서 바이두의 목표 주가를 165달러로 조정하는 한편 매수 등급을 유지했습니다. Jefferies는 이러한 분위기를 반영하여 바이두의 AI 기술과 절제된 지출 전략에 대한 신뢰를 표명하며 목표주가를 179달러로 유지하면서 매수 등급을 유지했습니다.
마지막으로 CFRA는 바이두의 목표주가를 120달러로 유지하면서 2024년과 2025년의 주당순이익 추정치를 9.7배의 P/E 비율을 기준으로 상향 조정하는 한편, AI 모델인 ERNIE와 효과적인 비용 절감 조치에 대한 진전을 인정하며 목표주가를 120달러로 유지했습니다.
인베스팅프로 인사이트
바이두 (NASDAQ:BIDU)는 genAI 기술로의 전략적 전환을 탐색함에 따라 현재 시가 총액이 311 억 4 천만 달러에 이릅니다. 2024년 1분기 기준 지난 12개월 동안 조정된 미래 주가수익비율은 11.46으로, 바이두의 성장 궤적을 고려할 때 투자자들에게 잠재적으로 매력적인 밸류에이션을 제시합니다. 이 기간의 주가수익비율은 0.3으로, 바이두의 주가가 수익 성장 잠재력을 충분히 반영하지 못할 수 있음을 시사합니다.
재무 건전성 측면에서 보면, 2024년 1분기 기준 지난 12개월 동안 바이두의 매출 성장률은 6.77%로 꾸준한 상승 추세를 보이고 있습니다. 또한 매출 총이익률은 51.71%로 견조한 수준을 유지하고 있어 매출을 수익으로 전환하는 효율성이 뛰어납니다. 인베스팅프로 팁은 특히 수익 흐름에 영향을 미칠 수 있는 전략적 전환기에 높은 수익 마진을 유지하는 기업의 능력이 중요하다는 점을 강조합니다.
더 많은 인사이트를 원하는 투자자를 위해 인베스팅프로는 전략적 전환기에 바이두와 같은 기업을 평가할 수 있는 추가 팁을 제공합니다. 현재 15개의 추가 인베스팅프로 팁이 제공되고 있으며, 구독을 통해 이용할 수 있습니다. 이 기사를 읽은 독자는 쿠폰 코드 PRONEWS24를 사용하여 연간 또는 2년 단위로 Pro 및 Pro+를 구독하면 10% 추가 할인을 받아 투자 전략과 기업 분석에 대해 더 깊이 있게 알아볼 수 있습니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.