By Jesse Cohen
- 이번 주는 주식 시장에서 연중 가장 중요한 한 주가 될 것으로 예상된다.
- 미국 유권자들은 화요일에 공화당 도널드 트럼프와 민주당 카말라 해리스 후보의 접전 속에서 차기 대통령을 뽑기 위해 투표장으로 향할 것이다.
- 이틀 뒤에는 0.25% 금리 인하가 예상되는 가운데 연방준비제도이사회가 11월 금리 결정을 발표할 예정이다.
- 현재 시장 변동성을 헤쳐나갈 실행 가능한 트레이딩 아이디어를 찾고 계신가요? 한 달에 점심 한 번 가격으로 인베스팅프로를 이용할 수 있습니다!
이번 한 주는 미국 시장에 가장 중요한 시기이다. 화요일의 미국 대통령 선거와 목요일에 발표될 연준의 111월 정책 결정, 두 가지 주요 이벤트가 경제 환경에 큰 영향을 미칠 예정이다.
이 두 이벤트를 앞두고 투자자들은 잠재적인 변동성에 대비해야 한다. 이번 주에 대해 알아야 할 모든 정보를 소개한다.
미국 대통령 선거 - 화요일(종일)
화요일의 대통령 선거는 다양한 주식 및 섹터에 극적인 영향을 미칠 수 있다. 이는 이미 선거일을 앞두고 몇 주 동안 목격된 바 있다.
투표소는 화요일 아침에 개장하며, 이미 약 6천만 명의 유권자가 사전 투표를 마친 상태이다. 첫 출구 조사(예측)는 화요일 저녁 동부 표준시 오후 7시경에 발표될 예정이다.
출처: Investing.com
선거 결과는 주별로 발표되며, 주요 초접전 주인 펜실베이니아, 미시간, 위스콘신, 조지아, 노스캐롤라이나, 네바다, 애리조나에 특히 많은 관심이 집중될 것이다.
결과가 명확해지면 주요 TV 네트워크들은 동부 표준시 기준 오후 11시에 공식 발표를 할 것으로 예상된다.
최신 여론조사에 따르면 카말라 해리스 부통령이 도널드 트럼프를 전국적으로 약 1.4% 앞서고 있는 것으로 나타났다.
그러나 이 근소한 차이에도 불구하고 몇몇 주요 경합 주는 트럼프 쪽으로 다소 기울고 있어 최종 선거 결과에 영향을 미칠 수 있다.
시장에서는 선거 결과가 불확실하거나 접전으로 인해 수요일 아침까지 결론이 나지 않을 경우, 단기적으로 불확실성과 시장의 혼란이 발생할 수 있다는 점을 가장 우려하고 있다.
하지만 명확한 결과가 나오고 패자가 빠르게 승복할 경우, 2016년과 유사하게 선거 밤의 안도 랠리가 발생할 수 있으며, 이는 당선자가 누구든지 마찬가지일 것이다.
최근 달러, 국채 수익률, 그리고 비트코인 의 상승세는 일부 트레이더들이 트럼프의 승리를 예상하고 있다는 해석을 낳고 있다.
연준 FOMC 회의 - 목요일: 오후 2시(동부시간 기준)
선거 이틀 후 연방준비제도이사회는 11월 정책 결정을 발표할 예정으로, 이미 바쁜 한 주를 더욱 복잡하게 만들 것이다.
출처: Investing.com
금요일 아침 기준, Investing.com의 Fed 모니터 도구에 따르면 트레이더들은 연준이 25bp 금리 인하를 단행할 가능성을 93%로 보고 있다.
미국 중앙은행은 9월에 50bp라는 큰 폭의 금리 인하로 현재의 완화 사이클을 시작했다.
올해 연준은 상대적으로 비둘기파적인 모습을 보였지만 인플레이션 압력이 높아지고 최근 경제지표가 예상보다 호조를 보이면서 향후 완화 속도에 대한 추측을 불러일으켰다.
FOMC는 업데이트된 '점도표' 경제 전망을 발표하지 않기 때문에 연준의 기조나 정책 전망에 변화가 생기면 주식 시장에 큰 영향을 미칠 수 있다.
제롬 파월 연준 의장의 회의 후 발언이 매우 중요할 것이다. 시장은 연준이 선거 이후의 잠재적 변동성을 감안해 인플레이션을 관리하면서 경제를 지원할 계획에 대한 신호를 주목할 것다.
연준이 지원적인 통화 정책 기조를 유지할 것이라는 신호를 보낸다면 위험 자산이 상승할 수 있지만, 보다 매파적인 기조를 보인다면 투자자들이 신중해야 할 것이다.
투자자들이 이번 주를 준비하는 방법
선거 결과와 연준의 정책 전망에 대한 불확실성이 커지는 상황에서, 투자자들은 신중하고 철저한 전략으로 접근해야 한다. 몇 가지 팁을 소개한다다:
- 안정을 위한 포트폴리오 다각화: 자산을 균형 있게 보유함으로써 선거 관련 변동성으로부터 포트폴리오를 보호할 수 있다. 소비재, 헬스케어, 유틸리티와 같은 방어적인 섹터에 투자하면 시장 심리가 악화될 때 안정성을 제공할 수 있으며, 성장주 및 기타 위험 민감 자산은 선거 후 안도 랠리에서 이익을 볼 수 있다.
Investing.com의 사전 설정된 주식 스크리너는 현재 시장 상황에 적합한 유망한 종목을 쉽게 식별할 수 있는 편리한 도구를 제공하고 있다. 
출처: Investing.com
주목할 만한 스크리너로는 낮은 변동성 리더, 필수소비재 부문 현금왕, 내부자 즐겨찾기, 모멘텀 마스터, 로켓스피드로 성장하는 주식 등이 있으며, 각각의 스크리너는 전략 강화에 도움을 줄 수 있는 독특한 인사이트를 제공한다.
- VIX를 통한 변동성 확인: 종종 월가의 '공포 지수'라고 불리는 VIX 지수는 주 후반으로 갈수록 투자자 심리를 가늠할 수 있는 유용한 지표가 될 수 있다. VIX 지수가 높은 수준을 유지하면, 일반적으로 시장이 더욱 신중하고 불확실한 상황임을 나타낸다
출처: Investing.com
선거 전 VIX 지수가 높아진다면, 투자자들이 잠재적 혼란에 대비해 헤지 활동을 하고 있음을 나타낼 수 있다.
- 기회를 위한 현금 보유: 변동성이 큰 주간에는 일시적으로 과매도된 기초적으로 탄탄한 주식에서 매수 기회가 생기는 경우가 많다. 현금을 보유하고 있는 투자자들은 시장이 두 이벤트에 강하게 반응할 때 이러한 기회를 활용할 수 있다.
결론
이번 주는 내년까지 시장 심리에 영향을 미칠 수 있는 중대한 기간으로 기회와 위험이 모두 공존한다.
명확한 선거 결과와 연준의 안정적인 정책이 확정된다면 연말 랠리로 이어질 수 있지만, 투자자들은 험난한 여정에 대비해야 할 것이다.
투자자들은 포트폴리오 다각화, VIX와 같은 주요 지표 주시, 그리고 유연한 대응을 통해 이번 격동의 주간을 탄력적이고 유연하게 헤쳐나갈 수 있을 것이다.
InvestingPro를 통해 시장 동향을 파악하고 트레이딩에 어떤 의미가 있는지 알아보세요.
지금 구독하면 최종 가격에서 10% 추가 할인을 받고 다음과 같은 여러 가지 시장 선도적인 기능을 즉시 이용할 수 있습니다:
- ProPicks AI: 입증된 실적을 보유한 AI가 엄선한 우승 종목.
- 인베스팅프로 적정가치: 주식의 저평가 또는 고평가 여부를 즉시 확인할 수 있습니다.
- 고급 주식 스크리너: 수백 가지의 필터와 기준에 따라 최고의 종목을 검색하세요.
- 인기 아이디어: 워런 버핏, 마이클 베리, 조지 소로스 등 억만장자 투자자들이 어떤 주식을 매수하고 있는지 확인하세요.
면책조항: 글을 쓰는 시점에 저자는 S&P 500과 SPDR® S&P 500 ETF를 통해 Nasdaq 100, 그리고 Invesco QQQ (NASDAQ:QQQ) Trust ETF를 매수하고 있습니다. 또한 테크놀로지 셀렉트 섹터 SPDR ETF(NYSE:XLK)를 매수하고 있습니다.
거시 경제 환경과 기업 재무에 대한 지속적인 위험 평가를 바탕으로 개별 주식 및 ETF 포트폴리오를 정기적으로 리밸런싱합니다.
이 글에서 논의된 견해는 전적으로 저자의 의견이며 투자 조언으로 간주되어서는 안 됩니다.
더 많은 주식 시장 분석과 인사이트를 원하시면 Jesse Cohen을 X/Twitter @JesseCohenInv에서 팔로우하세요.
인베스팅닷컴 & https://kr.investing.com/, 무단전재 및 재배포 금지