워런 버핏이 이끄는 대기업 버크셔 해서웨이가 최근 증권거래위원회(SEC)에 제출한 자료에 따르면 투자 포트폴리오를 크게 변경했습니다. 이 회사는 다양한 경제적 압박과 전략적 변화로 인해 General Motors (NYSE:GM), United Parcel Service (NYSE:UPS), Mondelez International (NASDAQ:MDLZ), Procter & Gamble (NYSE:PG), Johnson & Johnson (NYSE:JNJ)을 포함한 여러 장기 보유 주식에서 완전히 매각했습니다.
이러한 움직임은 버핏이 1960년대 중반 버크셔를 이끈 이후 버크셔의 클래스 A 주식이 4,400,000% 가까이 상승한 데 따른 것입니다. 투자 매니저인 테드 웨쉴러와 토드 콤스는 3분기 동안 포트폴리오를 재편하는 데 적극적으로 나섰습니다. 2012년 1분기부터 이어져 온 제너럴 모터스 투자 철회는 전미자동차노조와의 새로운 합의에 따른 인건비 증가와 대출 금리 상승에 따른 전기 자동차 수요 감소의 영향을 받은 것으로 보입니다.
마찬가지로 2006년 1분기부터 버크셔의 포트폴리오에 편입된 UPS는 경제 불확실성과 새로운 노동 계약으로 인한 인건비 상승으로 인해 잔여 지분이 매각되었습니다. 2007년 2분기부터 오레오, 리츠 등 인기 브랜드를 보유한 Mondelez International은 가격 인상에 대한 소비자들의 저항과 크래프트 하인즈의 상각 사건으로 인한 과중한 부채 부담에 대한 우려로 인해 주가가 하락했습니다.
2005년 1분기부터 버크셔가 보유하고 있던 프록터 앤 갬블은 거래량 감소와 환율 역풍에 직면하면서 상장 폐지되었습니다. 또한 2006년 1분기부터 포트폴리오의 주요 종목이었던 Johnson & Johnson은 탈크 암 청구와 관련된 소송 문제와 신약 개발 촉매제를 면밀히 추적하지 않으려는 버핏의 선호로 인해 매각되었는데, 이는 JNJ의 드문 AAA 신용 등급이 보여주는 강력한 가치 제안에도 불구하고 매각되었습니다.
이러한 매도에도 불구하고 애플(NASDAQ:AAPL)은 밸류에이션 하락에도 불구하고 버크셔의 지배적인 포지션으로 남아 있습니다. Amazon (NASDAQ:AMZN (NASDAQ:AMZN)), HP Inc. (NYSE:HPQ), Aon (NYSE:AON), Markel (NYSE:MKL), 글로브 라이프 (NYSE:GL)와 같은 다른 회사에서도 포지션 감소가 나타났습니다.
이러한 매각과는 대조적으로, 버크셔 해서웨이는 애틀랜타 브레이브스 야구팀에 800만 달러를 투자하고 리버티 시리우스XM 그룹과 리버티 라이브 그룹 지분을 통해 리버티 미디어 지분을 확대하는 등 신규 투자를 진행했습니다. 이러한 인수 외에도 버크셔는 Sirius XM에 4,400만 달러를 새로 투자했습니다. 경쟁 비밀을 유지하기 위해 버크셔는 공개되지 않은 새로운 지분에 대해 기밀 취급을 요청했습니다.
이러한 포트폴리오 조정은 현재의 시장 역학 관계 속에서 버핏의 전략적 사고를 반영한 것으로, 버크셔 해서웨이의 현금 보유액은 1,570억 달러로 기록적인 수준으로 치솟았습니다. 이 막대한 현금은 투자 기회를 활용하거나 잠재적인 시장 침체를 극복할 수 있는 이 대기업의 능력을 보여줍니다.
이 기사는 AI로 생성 및 번역되었으며 편집자가 한 번 더 검토했습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하세요.