[0419시황레이더] HD현대건설기계, 1분기 실적 컨센서스 하회 전망

[인포스탁데일리=임재문 기자]

◇ 한샘(009240), 체질개선 기대감 등에 상승

하나증권은 동사에 대해 1분기 실적이 지난해 4분기와 유사한 실적을 기록할 것으로 보인다며, 그 배경은 체질개선 전략이 있다고 밝혔다.

인테리어 부문인 홈리모델링은 과거 주력했던 패키지 시공보다 부엌, 화장실 등의 단품시장을 집중하기로 했다며, 단품 시장 판매 확대로 마진 개선을 기대할 수 있다고 설명했다. 이어 가구부문인 홈퍼니싱은 수익성이 낮은 저가 가구 및 생활용품, 제휴몰 판매 비중을 줄이고, 중고가 제품을 마케팅하는 전략을 사용하고 있다고 전했다. 이러한 전략은 업황이 개선될 때 이익 레버리지 효과가 크게 발생하는 것을 기대해 볼 수 있다고 설명했다.

올해 1분기부터 이러한 전략 방향이 유효한지를 숫자를 통해 모니터링 해야 하는 시점이라고 밝힘. 영업실적 이외에 이익으로 기대해볼 수 있는 부분은 충당부채 환입과 자산유동화가 있으며, 올해 영업이익 400억원 수준에 감가상각비 700억원을 더해 약 1,100억원의 현금이 활용 가능한 상황에서 매각자금까지 고려한다면, 올해의 주주환원에 대한 기대가 커질 수밖에 없다고 설명.

한샘 건물 외경. 제공=한샘

◇ GKL(114090), 1분기 실적 서프라이즈 전망 등에 소폭 상승

신한투자증권은 GKL에 대해 1Q24 매출액은 965억(-12% YoY), 영업이익은 118억원(-57% YoY)으로 기대치(각각 895억, 52억원) 대비 서프라이즈가 기대된다고 언급했다. 기발표된 1Q24의 카지노 매출액은 937억원을 넘어섰고, 여기에 환율 및 기타수익 고려 시 965억원 매출은 충분히 가능하다고 언급했다. 고정비가 큰 카지노 특성상 영업이익도 기대치를 크게 웃돈다고 설명했다.

아울러 2Q24도 순항이 기대된다고 언급. 가장 중요한 지표는 드랍액인데, 일본+기타 VIP/Mass ‘비중국’에서 양호한 수요가 이어지고 있다고 전했다. 중국 VIP는 더디지만, 향후 시장 기대처럼 중국 중심의 인바운드가 늘어날 시, 수익성(높은 홀드율, 콤프비용 無) 높은 Mass가 더욱 호전될 여지가 높다고 설명했다.

▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 17,000원 -> 18,000원[상향]

◇ HD현대건설기계(267270), 1분기 실적 컨센서스 하회 전망 등에 하락

KB증권은 동사에 대해 1분기 매출액은 9,365억원(-8.0% YoY), 영업이익은 486억원(-39.3% YoY, 영업이익률 5.2%)으로 컨센서스를 하회할 것이라고 언급했다. 미국과 유럽 등 주요 판매시장의 금리가 여전히 높아 딜러들의 리스나 할부판매에 애로가 발생하고 있는데 동사가 일부 비용을 딜러들에게 보전해주면서 매출과 이익 차질로 연결되고 있다고 설명했다.

아울러 올해 1분기 중국 굴착기 내수 판매량은 26,451대를 기록해 전년동기 28,833대 대비 8.3% 감소했다고 언급했다. 동사는 505대를 판매해 전년동기대비 7.2% 감소했는데, 이에 따라 시장점유율은 지난해 1분기 1.89%에서 올해 1.91%로 소폭 상승했으나 절대 판매량이 적어 큰 의미를 부여하기는 어려운 상황이라고 설명했다.

▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 60,000원[유지]

HD현대건설기계(사진=HD현대건설기계)

◇ 엑셈(205100), 아마존웹서비스 소프트웨어 파트너사 선정 소식에 상승

동사는 언론을 통해 아마존웹서비스의 'AWS 파트너 패스(AWS Partner Paths)'를 획득하며 소프트웨어 파트너사로 선정됐다고 밝힘. AWS 파트너가 제공하는 솔루션의 안전성을 AWS에서 자체적으로 검증하는 FTR(기본 기술 검증) 절차를 거쳐 'AWS 인증 소프트웨어' 배지를 획득하고 5가지 종류의 파트너 패스 중 '소프트웨어 패스'를 취득했다고 설명했다.

이와 관련, 고평석 대표는 "이번 AWS 파트너 소프트웨어 패스 획득을 통해 글로벌 신뢰성과 기술력을 인정받게 됐다"며 "앞으로 클라우드DB 성능 관리 솔루션, 풀스택 옵저버빌리티를 제공하는 통합 모니터링 솔루션으로 클라우드 전환 고객들의 운영 관리 편의를 지원하는 한편, 글로벌 시장에 더욱 적극적으로 대응하는 기회로 삼겠다"고 밝혔다.

◇ 현대바이오(048410), 경구용 니클로사마이드 항암제 삼중음성유방암 전임상 성공 소식에 소폭 상승

현대바이오는 언론을 통해 씨앤팜과 공동으로 개발한 '니클로사마이드 기반 경구용 대사항암제'를 화학항암제 도세탁셀과 병용투약해 대표적인 난치암으로 알려진 삼중음성유방암에 대한 전임상을 실시한 결과, 도세탁셀 단독 투여군에 비해 병용투약군에서 항암효과가 67% 더 뛰어남을 입증했다고 밝혔다. 전임상 결과는 SCI급 논문을 통해 발표할 계획이다.

진근우 연구소장은 이번 전임상 결과의 의미에 대해 "경구용 니클로사마이드 항암제가 난치성 암인 삼중음성유방암에 뛰어난 효과가 있음을 생체에서 통계적으로 입증한 최초의 사례로, 항암치료를 불가능하게 하는 암의 내성 및 전이 문제를 니클로사마이드 대사항암제가 해결할 수 있을 것"이라며 "삼중음성유방암을 포함하여 췌장암, 난소암, 비소세포폐암(NSCLC), 전이성전립선암 등 여러 난치성 암을 대상으로 국내에서 임상 1/2a상을 진행할 것"이라고 밝혔다.

오상기 대표는 "경구용 니클로사마이드 항암제 사업은 신규 자회사에서 진행할 것"이라며 "이를 위해 동사도 경구용 니클로사마이드 항암제 기술을 신규 자회사에 이전할 계획"이라고 언급했다.

사진=현대바이오 홈페이지

임재문 기자 losthell@infostock.co.kr

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