수요일, HSBC는 나스닥에 상장된 중국의 거대 인터넷 기업인 바이두에 대한 기대치를 조정했습니다:BIDU. 이 회사의 애널리스트는 바이두의 주식에 대한 매수 등급을 유지하면서 목표 주가를 기존 157 달러에서 145 달러로 낮췄습니다.
이 수정은 2024년 5월 16일로 예정된 바이두의 1분기 실적 발표를 앞두고 이루어졌습니다. 이 회사는 거시 경제 여건 약화와 바이두의 광고 사업에 대한 보수적인 전망을 조정의 이유로 꼽았습니다.
2024년 1분기 바이두의 핵심 광고 매출 성장률에 대한 당초 예상치는 기존 5%에서 2%로 하향 조정되었습니다. 이는 비즈니스 서비스, 프랜차이즈, 부동산, 자동차 등 주요 부문의 실적 부진에 기인합니다. 애널리스트에 따르면 4월 현재 바이두 광고 사업의 성장 모멘텀은 2분기 연속 개선되지 않고 있습니다.
광고 외에도 클라우드 컴퓨팅을 제외한 바이두의 다른 핵심 서비스에 대한 기대감도 스마트 기기 매출 감소와 자동차 솔루션의 더딘 발전으로 인해 시장 전망이 어두워짐에 따라 하향 조정되었습니다. 긍정적인 측면에서 클라우드 부문은 엔터프라이즈 클라우드 서비스와 AI 수요 증가에 힘입어 1분기에 11% 성장할 것으로 예상됩니다.
매출 전망치는 낮아졌지만 클라우드 성장은 여전히 바이두에게 밝은 부분입니다. 하지만 광고 수익 감소는 바이두의 전체 수익성에 영향을 미칠 것으로 예상됩니다. 바이두는 2024년 1분기 조정된 핵심 비일반회계기준(Non-GAAP) 영업 이익률(OPM)이 전년 대비 21% 감소할 것으로 예상하고 있습니다.
이러한 요인으로 인해 애널리스트는 2024년부터 2026년까지 Baidu의 수익 추정치도 6~8% 하향 조정했습니다. 바이두의 재무 전망에 대한 이러한 종합적인 재평가는 클라우드 컴퓨팅 분야의 성장 잠재력을 인정하면서도 핵심 광고 부문과 기타 서비스 분야에서 직면한 어려움을 반영한 것입니다.
InvestingPro 인사이트
바이두가 1분기 실적 발표를 앞두고 있는 가운데, InvestingPro의 실시간 데이터를 통해 회사의 재무 건전성과 시장 지위를 한눈에 파악하면 투자자에게 추가적인 정보를 제공할 수 있습니다. 2023년 4분기 기준 시가총액이 344억 4,000만 달러이고 지난 12개월 동안의 주가수익비율이 12.41로 조정된 바이두는 가치 중심의 투자자들이 관심을 가질 만한 밸류에이션을 유지하고 있는 것으로 보입니다. 같은 기간 동안 8.83%의 매출 성장률은 광고 사업에 대한 보수적인 전망에도 불구하고 꾸준한 상승세를 보이고 있음을 보여줍니다.
InvestingPro 팁은 바이두의 주가수익비율이 0.07, 주가순자산비율이 1.02로 수익 성장과 장부가치에 비해 저평가되어 있어 합리적인 가격에 성장을 추구하는 투자자에게 잠재적으로 매력적일 수 있다고 강조합니다. 또한 51.69%라는 높은 매출 총이익률은 매출의 상당 부분을 매출 총이익으로 유지할 수 있는 능력을 보여줍니다.
더 자세히 알아보고 싶은 투자자를 위해 인베스팅프로는 바이두의 재무 성과와 시장 잠재력에 대한 더 깊은 통찰력을 제공할 수 있는 추가 팁을 제공합니다. 투자자는 쿠폰 코드 PRONEWS24를 사용하면 연간 또는 2년 단위로 프로 및 프로+ 구독을 10% 추가 할인받을 수 있으며, 투자 결정에 도움이 되는 다양한 분석 및 데이터에 액세스할 수 있습니다. 현재 바이두의 재무 및 전망에 대해 자세히 알아볼 수 있는 12가지의 InvestingPro 팁이 추가로 제공됩니다.
이 기사는 인공지능의 도움을 받아 번역됐습니다. 자세한 내용은 이용약관을 참조하시기 바랍니다.