화요일 에버코어 ISI는 클라우드 기반 데이터 분석 회사인 테라데이타(NYSE:TDC)의 목표 주가를 기존 65달러에서 58달러로 하향 조정했습니다. 이 회사는 주식에 대한 Outperform 등급을 유지했습니다. 이러한 변화는 분석가의 기대에 비해 히트와 미스가 혼합 된 Teradata의 4 분기 실적에 따른 것입니다.
4분기 매출은 4억 5,700만 달러로 전년 동기 대비 소폭 증가한 불변 통화(c/c) 기준 4억 6,140만 달러로 에버코어 ISI의 예상치인 4억 5,580만 달러에는 약간 못 미쳤지만 컨센서스 예상치인 4억 5,000만 달러를 상회했습니다. 테라데이타의 총 연간 반복 매출(ARR)은 c/c 기준 5% 성장한 15억 7,000만 달러로 에버코어 ISI의 전망치인 15억 8,700만 달러에는 미치지 못했지만 컨센서스인 15억 7,800만 달러에는 약간 못 미쳤습니다.
해당 분기의 주당 순이익(EPS)은 0.56달러로, 각각 0.50달러와 0.51달러였던 에버코어 ISI와 컨센서스 예상치를 모두 상회하는 어닝 서프라이즈를 기록했습니다. 그러나 클라우드 ARR은 48% 증가한 5억 2,800만 달러로 경영진의 가이던스인 53~57% 성장에는 미치지 못했습니다. 이러한 부족분은 대규모 클라우드 ARR 거래와 몇 건의 소규모 거래가 2024년으로 연기되면서 시간외 거래에서 Teradata의 주가가 약 15% 하락한 데 기인합니다.
2024 회계연도의 클라우드 ARR 성장 가이던스를 35~41%(c/c)로 설정했는데, 이는 예상 범위인 약 40~42%보다 다소 낮은 수치입니다. 그럼에도 불구하고 에버코어 ISI는 이 가이던스가 보수적일 수 있으며, 향후 성장을 위한 안정적인 기반을 제공할 수 있다고 말합니다. 또한, 두 개의 주요 온프레미스 고객이 테라데이타 플랫폼 사용을 단계적으로 중단하고 있어 2024년 1분기에 총 ARR이 전분기 대비 4~5% 정도 부정적인 영향을 받을 것으로 예상됩니다. 그럼에도 불구하고 경영진은 최근 침식률이 안정화되고 있기 때문에 2024년 상반기의 침식은 예외적인 상황으로 간주하고 있습니다.
에버코어 ISI는 테라데이타의 현재 주식 밸류에이션이 실행 리스크를 반영하고 있으며, 향후 6~12개월 동안 새로운 클라우드 워크로드를 유치할 수 있는 위치에 있다고 강조했습니다. 이는 기존 온프레미스 고객의 탄탄한 기반과 VantageCloud Lake 및 ClearScape Analytics 제품의 잠재력 덕분입니다. 그러나 경영진이 시장 출시 문제를 해결함에 따라 다음 분기에는 주가가 큰 움직임을 보이지 않을 것으로 예상합니다. 새로운 목표 주가는 예상 기업 가치에 CY25 잉여 현금 흐름의 14배 배수, CY25 주당 순이익에 23.5배 배수를 적용한 것입니다.
인베스팅프로 인사이트
Teradata Corporation(NYSE:TDC)이 혼합된 4분기 실적을 탐색하고 향후 성장에 대한 목표를 설정하는 가운데, InvestingPro의 실시간 데이터는 회사의 재무 건전성과 시장 성과에 대한 추가 컨텍스트를 제공합니다. 시가총액이 47억 7천만 달러, 주가수익비율이 79.33인 Teradata는 수익 잠재력과 전략적 이니셔티브에 대한 시장의 낙관론을 반영하여 많은 동종 업계에 비해 프리미엄을 받고 거래되고 있습니다.
InvestingPro 팁에 따르면 Teradata의 경영진이 적극적으로 자사주 매입에 참여하여 회사의 가치 제안에 대한 자신감을 나타내고 있습니다. 또한 애널리스트들은 향후 수익 추정치를 상향 조정하여 예상보다 나은 재무 성과를 거둘 수 있는 가능성을 시사했습니다. 그러나 회사가 적당한 수준의 부채로 운영되고 있으며 단기 부채가 유동 자산을 초과한다는 점은 위험을 회피하는 투자자에게 고려할 수 있는 사항입니다.
테라데이타의 전망에 대해 더 자세히 알아보고 싶은투자자를 위해 현재 13개의 InvestingPro 팁이 추가로 제공되고 있으며, https://www.investing.com/pro/TDC 에서 확인할 수 있습니다. 이러한 팁은 회사의 주주 수익률, 순이익 성장 기대치, 거래 배수에 대한 귀중한 인사이트를 제공하며, 이는 정보에 입각한 투자 결정을 내리는 데 도움이 될 수 있습니다. 이러한 인사이트에 액세스하려면 쿠폰 코드 PRONEWS24를 사용하여 연간 또는 2년 Pro 및 Pro+ 구독을 10% 추가로 할인받을 수 있습니다.
이 기사는 AI의 지원으로 생성되고 번역되었으며 편집자에 의해 검토되었습니다. 자세한 내용은 우리의 이용 약관을 참조하십시오.